A reserva de emergência é um dos trunfos para quem quer uma vida financeira tranquila. Isso porque o dinheiro representa a principal causa de preocupação para a população brasileira. De acordo com dados apresentados por Bruna Gomes, do canal Ela Investe, 72% dos brasileiros possuem a saúde mental impactada por dificuldades financeiras, enquanto 63% não detêm qualquer tipo de reserva para emergências. Este cenário evidencia a necessidade de compreender que a reserva de emergência cumpre uma função específica: oferecer liquidez para eventos imprevistos do cotidiano.
Muitos investidores confundem liquidez com proteção, mas são conceitos distintos no planejamento financeiro. A reserva de emergência serve para cobrir gastos imediatos, como uma manutenção veicular, problemas de saúde súbitos ou a perda temporária de renda. Entretanto, ela não oferece blindagem contra riscos maiores, como invalidez ou perda total de bens, o que exige ferramentas complementares de segurança.
O conceito de reserva e cálculo de montante
Para estruturar uma reserva eficiente, o investidor deve considerar seu custo de vida mensal e a estabilidade de sua ocupação profissional. Bruna destaca que o custo de vida não se confunde com os gastos totais, pois exclui despesas supérfluas ou esporádicas. A especialista sugere a seguinte lógica de organização:
- Servidores públicos, devido à maior estabilidade, podem manter uma reserva equivalente a 3 meses de custo de vida.
- Profissionais autônomos ou liberais devem buscar um montante correspondente a 12 meses, dada a maior instabilidade de renda.
- O perfil comportamental do investidor também influencia, permitindo que alguns optem por períodos intermediários, como 6 meses.
“O custo de vida é aquele valor que você precisa para sobreviver todos os meses.”
A tríade dos investimentos e a reserva
No campo dos investimentos, existe uma tríade composta por risco, retorno e liquidez. Para a reserva de emergência, o foco central deve ser a liquidez imediata e o baixo risco. Por consequência direta dessa escolha, o investidor deve aceitar retornos menores, geralmente atrelados à taxa Selic. Ativos de renda variável, como ações ou fundos imobiliários, são inadequados para essa finalidade devido à oscilação de patrimônio e ao risco de perda no momento do resgate.
“Se eu prezo por liquidez e baixo risco, eu não terei altos retornos.”
As opções de alocação recomendadas por Bruna incluem:
- 1 – CDBs de liquidez diária de instituições consolidadas, como Itaú e XP, que rendem 100% do CDI.
- 2 -Tesouro Selic, embora possua restrições de horário para resgate imediato fora de dias úteis.
- 3 – Bancos digitais já listados em bolsas de valores, como Nubank e Inter, que oferecem facilidade de movimentação.
Proteção patrimonial além da reserva
A reserva de emergência apresenta limitações severas diante de sinistros de grande escala. Se um imóvel sofre perda total por incêndio ou um veículo é furtado, o valor acumulado na reserva dificilmente cobrirá o prejuízo total. Nesses casos, a proteção real é obtida por meio de seguros.
Bruna argumenta que a proteção é essencial em diferentes fases da vida. Jovens em início de carreira devem considerar seguros contra invalidez ou doenças graves, pois um evento dessa natureza comprometeria décadas de geração de renda. Para chefes de família, o seguro garante a estabilidade dos dependentes na ausência do provedor principal.
- 1 – O seguro de vida oferece liquidez aos beneficiários sem passar por processos de inventário.
- 2 – A previdência privada também é citada como ferramenta de sucessão, pois permite o acesso aos recursos sem a incidência do imposto ITCMD em determinados contextos.
- 3 – É fundamental analisar a solvência da seguradora e ler atentamente todas as cláusulas do contrato antes da contratação.
“A reserva de emergência não está ali para te proteger, ela está apenas para te dar liquidez.”
Considerações sobre instituições financeiras
Ao escolher onde alocar a reserva, deve-se observar a robustez da instituição. Instituições com porte maior ou igual a 10% do PIB, os chamados “bancões”, oferecem maior segurança institucional. Entre eles, citam-se Banco do Brasil, Bradesco, BTG Pactual, Caixa, Itaú e Santander.
Para bancos digitais, Bruna enfatiza a importância de verificar se a empresa é listada na bolsa de valores americana, o que exige processos rigorosos de auditoria e transparência. A conclusão é que o investidor deve buscar o “feijão com arroz” que funciona: segurança, facilidade de acesso e rentabilidade próxima ao CDI, sem buscar ganhos extraordinários em um recurso que deve estar disponível a qualquer momento.
